Факторинг:<br> Предности и недостаци факторинга

Предности факторинга

Факторинг је постао популаран широм свијета захваљујући услугама које нуди. Фактори обезбјеђују услуге од финансирања до управљања продајом на кредит: финансирање, вођење рачуна, наплаћивање потраживања и заштита од кредитних ризика. Услуге које треба пружити су наведене у уговору о факторингу - уговор, као било који други уговор о продаји, регулисан је према закону о уговору.

Неке предности факторинга укључују:

• Не губи се вријеме на дуго аплицирање за кредите
• Бољи ток готовине и бржи приступ радном капиталу
• Боља ликвидност кроз правовремено убризгавање готовине (аванси од фактора)
• Бољи финансијски положај, кредитна способност и солвентност
• Већи обим продаје - компанија може понудити својим клијентима боље кредитне услове и може прихватити више посла
• Бољи услови за нове клијенте (важно за извозне компаније)
• Ризик или лоши дугови су елиминисани, у оквиру факторинга без регреса, или су барем умањени  кроз правовремену наплату
• Раст компаније се финансира без нових дугова - без мјесечних плаћања или плаћања одједном на дан доспијећа
• Без продаје капитала (нема нових акционара који би подизали средства)
• Нема личних гаранција, за разлику од већине кредитних програма
• Нема материјалног осигурања
• Јачи биланс стања, повећан потенцијал позајмљивања, пошто је факторинг ван биланса и не мора се саопштавати потенцијалним кредитним институцијама, чиме се повећава омјер ефикасности (нпр. поврат на активу итд...)
• Лакше је финансирати сезонску производњу
• «Свјеж» радни капитал значи да снабдјевачи могу бити плаћени унапријед, уз додатни попуст
• Мање времена и напора за наплаћивање потраживања, јер је фактор специјализован за те послове
• Умањени оперативни трошкови (из разлога који су горе наведени)
• Чак и компанија која тек почиње пословање или млада компанија може брзо доћи до финансија
• Боље управљање информацијама (нарочито у оквиру потпуног факторинга)
• Омогућава брже мање куповине «у прави час»

Недостаци факторинга

Треба нагласити да, поред очигледних предности, факторинг такође има недостатке, као што су:

• Прекомјерно ослањање на факторинг компанију може резултирати преkомјерном трговином и погрешним управљањем
• Прекомјерно ослањање на факторинг компанију може такође резултирати губитком директних односа с клијентом
• Неке врсте компанија нису атрактивне за факторинг, као што су:
  • мале компаније,
  • компаније чија потраживања потичу од само неколико клијената
  • компаније с много малих клијената
  • компаније са спекулативним послом
  • компаније са широким спектром производа који се продају општој јавности
• Трошкови факторинга су обично већи него трошкови банкарских кредита, тако да је цијена коначног производа такође већа
• Извозници морају осигурати да нема неслагања с купцима у погледу квалитета производа
• Неки купци не желе да буду укључене друге стране, осим продавца
• Факторинг је краткорочно финансирање и не може задовољити све пословне потребе
• До факторинга долази само када је фактор заиста сигуран у солвентност клијента
• Факторинг компаније преферирају клијенте с већим пословима
• Само факторинг без регреса ослобађа клијента од ризика наплате. У свим другим случајевима, клијент остаје одговоран за неизвршење обавеза (чак и за дисконтована потраживања)
• Клијент може претрпити знатан губитак дохотка, узимајући у обзир све провизије и ризик губитка који је укључен